2 Aralık’ta bağımsız piyasa analisti Stockmoney Lizards, Bitcoin’in BTC aşağı doğru 17.793 dolar Wyckoff Accumulation’a atıfta bulunarak mevcut 15.500-18.000 $ fiyat aralığında dibe vurma sürecine girdi .
Wyckoff Accumulation, adını yirminci yüzyılın ilk yarısında teknik analiz öncüsü olan ve piyasa döngüsünü dört farklı aşamaya ayıran Richard Wyckoff’tan alan klasik bir teknik analiz kurulumudur.
Ancak Wyckoff, özellikle kripto para ticareti için güvenilir bir model midir? Hadi bulalım.
Wyckoff birikimi nedir?
Wyckoff birikimi, Wyckoff piyasa döngüsü teorisinde listelenen dört aşamadan biridir ve diğer üçü işaretleme, dağıtım ve işaretlemedir . Layman açısından, her aşama, büyük varlıkların pazarın yönünü ne zaman yönlendireceğini belirler.
Biriktirme aşaması, büyük cepler alımlarını artırıp talebi artırdığında doğru bir şekilde gelişir.
Artan ilginin bir sonucu olarak, fiyat daha da yükselirken daha yüksek dipler oluşturur. Bunu yaparken, fiyat, ticaret aralığının üst trend çizgisinin üzerine çıkar ve Wyckoff döngüsünün biçimlendirme aşamasına geçer.
Başka bir deyişle, aşağıdaki şemada gösterildiği gibi sürekli bir yükseliş trendi.
Birikim olayları ve aşamaları
Biriktirme aşamasında, büyük oyuncular belirli bir ticaret aralığında (TR) varlık biriktirerek bir sonraki boğa stratejilerine hazırlanırlar. Bu durumda, satın alınan varlıklar satılan varlıklardan daha ağır basar ve bu da mevcut arzda düşüşlere yol açar ve bu da fiyatın TR’nin üzerinde yükselmesine yardımcı olur.
Bu nedenle, Wyckoff birikim stratejisini üstlenen küçük yatırımcılar, TR’den çıkış yönünü ve hızını doğru bir şekilde belirlemelidir.
Neyse ki, aşağıda gösterildiği gibi, 1930’ların başında Wyckoff tarafından yaratılan geniş çapta izlenen bir birikim şemasından yardım alabilirler.
Faz A, önceki düşüş trendinin tükenmesini yansıtır. Ön destekle (PS) başlar – önemli satın almaların artan hacimlerle birlikte başladığı bir dönem – bu da hakim olanındüşüş trendi sona yaklaşıyor .
Aşağı yönlü eğilim, fiyat, büyük profesyonel yatırımcıların perakende tarafındaki satış baskısını emmeye başladığı ve tüccarların kısa pozisyonlarını kapatmaya başladığı bir nokta olan satış zirvesine (SC) düştükten sonra azalır.
Sonuç olarak, fiyat, Wyckoff ticaret aralığının üst sınırını tanımlayan otomatik ralli (AR) seviyesine keskin bir şekilde toparlanır. Daha sonra fiyat, SC civarındaki seviyeleri test etmek için geri döner, hatta bazen desteğin sözde ikincil testi (ST) için bunun altına düşer.
Wyckoff birikiminde birden fazla ST olması yaygın bir durumdur, bu da fiyatı Faz B’de konsolidasyon bölgesine götürür. Teorik olarak bu, kurumsal yatırımcıların bir fiyat artışı olayı beklentisiyle varlıkları biriktirdiği anlamına gelir .
Bu nedenle, Faz B’deki SC-ST seviyelerinden gelen geri tepmeler tipik olarak daha yüksek hacimlere eşlik eder. Tersine, AR seviyelerinden geri çekilmeler azalan hacimler görüyor ve bu da likiditenin aşağı yönlü hareketlerde tükendiğini gösteriyor. Başka bir deyişle, varlık Aşama C’ye hazırlanıyor.
C Aşaması, büyük yatırımcıların potansiyel arz patlamaları için pazarı incelediği “test” ile başlar. Başka bir deyişle, satıcıların aniden gelişi tüm Wyckoff mantığını geçersiz kılma riski taşır. Sonuç olarak, test döneminde fiyat dikkatli bir şekilde yükselir.
Test süresi, fiyat AR seviyesinin üzerine çıktığında tükenir, böylece sözde güç işareti (SOS) gösterilir. Bunu, son destek noktasına (LPS) doğru başka bir kısa vadeli düzeltme izler.
Tüm bu fiyat hareketi, talebin arz üzerindeki hakimiyetini gösteren Wyckoff birikim teorisinin D Aşamasında gerçekleşir. Sonuç olarak, geleneksel analistler LPS’yi yatırımcıların ve tüccarların piyasaya girmesi için mükemmel bir yer olarak görüyor.
Faz E’de varlık, Wyckoff piyasa döngüsünün biçimlendirme aşamasına girmek için ticaret aralığını tamamen terk eder.
Wyckoff birikimini kullanarak nasıl kripto ticareti yapılır?
Tüm Wyckoff birikim kurulumları, kripto para piyasası söz konusu olduğunda büyük fiyat artışlarına yol açmaz.
Örneğin, Bitcoin’in fiyatı, yaklaşık 9.000 $’dan işlem gördüğü Mart 2020’nin başlarında Wyckoff birikim kurulumunun SOS aşamasına girdi. Ancak BTC/USD, Mart ortasına kadar 5.000 doların altına düşerek, COVID-19 kaynaklı küresel piyasa erimesinin ardından Wyckoff’un yükseliş sinyallerini engelledi..
Tüccarlar, Wyckoff birikiminin ticaret aralığı içindeki dalgalanmalardan kar elde etmek için menzile bağlı bir strateji kullanabilir. Bunu, AR seviyesini birincil yukarı hedefleri olarak göz önünde bulundurarak ST aralığından bir sıçrama üzerinde uzun bir pozisyon açarak yapabilirler.
Eşzamanlı olarak, tüccarlar, yanlış bir kırılma durumunda daha derin kayıpları önlemek için ST seviyesinin altında bir zararı durdurabilir.
Öte yandan, agresif uzun pozisyonlar yerleştirmek isteyen tacirlerin, kripto varlığıyla ilgili temel katalizörlerden ek onay alması gerekebilir.
Örneğin, Bitcoin’in Mayıs 2021 ile Kasım 2021 arasındaki Wyckoff birikim kurulumu, yaklaşık 37.000 $’dan 69.000 $’a kadar yükselen bir fiyat artışıyla sonuçlandı (Faz E’deki bir kırılmadan sonra). Patlayıcı kazanımlara, gevşek bir para politikası dönemi ve artan ana akım benimseme eşlik etti.
Bununla birlikte, temkinli tüccarlar, Wyckoff kurulumunun D Aşamasına ulaşmasını bekleyebilirler. Fiyat, inandırıcı hacimlerle SOS noktasının üzerine çıktıktan sonra uzun bir pozisyona girebilirler. Tabii ki, trendin tersine dönmesi durumunda ticaretten daha küçük kayıplarla çıkmak için SOS’un altına bir stop-loss yerleştirmek tavsiye edilir.